مناطق العرض والطلب (S&D Zones)
تعريف مناطق العرض والطلب
مناطق العرض والطلب هي مناطق محددة على الرسم البياني يُحددها المتداول، ويُتوقّع أن يتوقف السعر عندها أو ينعكس.
- منطقة الطلب: هي نطاق سعري يتوقع فيه تنفيذ عدد كبير من أوامر الشراء إذا انخفض السعر إلى داخله.
- منطقة العرض: هي نطاق سعري يتوقع فيه تنفيذ عدد كبير من أوامر البيع إذا ارتفع السعر إلى داخله.
دخول السعر إلى منطقة الطلب يعني أن السعر من المحتمل أن يرتفع أو يتوقف عن الهبوط. أما دخول السعر إلى منطقة العرض، فيُشير إلى احتمال انخفاض السعر أو توقّف ارتفاعه.
كيفية تحديد مناطق العرض والطلب؟
لتحديد هذه المناطق على الرسم البياني، ابحث عن النطاقات التي توقف فيها السعر أو انعكس منها بشكل ملحوظ.
مثال:
إذا لاحظت أن سهم “XYZ” كلما ارتفع إلى نطاق بين 410 – 411 دولار يبدأ بالتذبذب ثم يهبط بشكل حاد، فهذا يُشير إلى وجود اهتمام بيع كبير في هذا النطاق، وبالتالي يمكن اعتباره منطقة عرض.
نمط اكتشاف مناطق العرض والطلب
منطقة الطلب
- انخفاض في السعر
- توقف (تذبذب أو استقرار مؤقت)
- ارتفاع قوي في السعر
منطقة العرض
- ارتفاع في السعر
- توقف أو تذبذب
- انخفاض قوي في السعر
مثال عملي على مناطق العرض والطلب
السهم: AAPL
الإطار الزمني: 30 دقيقة
المؤشر المستخدم: Flux Charts MTF Supply and Demand Zones (نسخة مدفوعة)
منطقة العرض:
- يرتفع السعر بسرعة ويدخل منطقة مليئة بأوامر البيع
- يتوقف السعر نتيجة توازن بين ضغوط الشراء والبيع
- تنخفض ضغوط الشراء ويبدأ السعر بالهبوط
منطقة الطلب:
- يهبط السعر بسرعة ويدخل منطقة مليئة بأوامر الشراء
- يتوقف السعر نتيجة توازن بين ضغوط البيع والشراء
- تنخفض ضغوط البيع ويبدأ السعر بالارتفاع
ملاحظة: إذا لم تكن قوة الدفع (الزخم) كافية عند دخول السعر المنطقة، فغالبًا ما يُرفض السعر مباشرة بدون حدوث تذبذب أو توقف داخل المنطقة.
النظرية وراء مناطق العرض والطلب
تعتمد النظرية على تحديد مناطق يتجمع فيها المشترون أو البائعون بكثافة عند دخول السعر إلى نطاق معيّن.
المؤسسات الكبرى مثل البنوك وصناديق التحوط تقوم بتقييم القيمة العادلة للأسهم، وتنتظر انخفاض السعر دون هذه القيمة للشراء.
مثال: إذا كانت القيمة العادلة لسهم معين 10 دولارات، فإن البنوك ستقوم بالشراء عندما يكون السعر عند هذا المستوى أو دونه. ولأنهم لا يشترون دفعة واحدة لتجنّب رفع السعر، فإن عمليات الشراء المتكررة تُشكّل منطقة طلب.
وينطبق الأمر نفسه على البيع؛ فالبنوك تبيع على مراحل عند وصول السعر إلى مستويات مستهدفة، مما يُشكّل منطقة عرض.
ما هي أفضل الأسهم لمناطق العرض والطلب؟
أفضل الأسهم لاستخدام استراتيجيات العرض والطلب هي تلك التي يتم تداولها من قبل المؤسسات، مثل أسهم مؤشر S&P 500.
أما العملات الرقمية فهي أكثر تقلبًا وأقل قابلية للتقييم الدقيق، مما يجعل تحديد مناطق العرض والطلب فيها أقل موثوقية.
اترك تعليقاً